２０２５年１月もあっという間に終わってしまいました。
１月６日の大発会で39,945円台で終わった日経平均株価は、1月31日に39,572円で終了しました。まだまだ一気に上昇するのには時間がかかりそうですね。
ブルームバーグの記事にこんなことが載っていました。
日本経済堅調でシクリカル株（景気敏感株）に追い風
シクリカル株というのは、景気の変動によって業績に影響がでる銘柄の事で、自動車関連や海運、鉄鋼、化学、繊維などの銘柄の事。
シクリカル株に対してディフェンス株っていうのもありますよ。
こちらは景気変動に左右されず生活必需品などの食品・通信・インフラ・医薬品と言った銘柄でしょうか。
シクリカル株が注目されている背景としては、（多くの日本人が認識していないことだけど）日本の景況感が強いから…との事です。物価が高止まりして、あとは利下げしかない海外の主要国経済に比べると、まだまだこれから成長するとみられている日本は経済が強く、景気敏感株が強い日本経済状況を受けて上がる余地が多いようですよ。
水は高いところから低いところに流れるように、株価も金利も高止まりしている場所（日本以外の国）から、低いところ（日本）に今後流れ始めるだろう…と期待しています。もう始まってはいますが、形になって表れるのはもう少し先？という感じでしょうか。
ところで、僕のポートフォリオはこんな感じです。
欲しい銘柄や日本を代表する銘柄、高配当の銘柄などを感じるままに買っているのでポートフォリオの中はグチャグチャですよ
このポートフォリオをシクリカル株とディフェンス株に分けると、シクリカル株が７０％、ディフェンス株が３０％ほどとなっています。
今後ブルームバーグの情報の通りシクリカル株（景気敏感株）が大幅上昇するのであれば、資産が大きく増えるのかも？と期待しちゃいますよね。
保有株のランキング
1月の成績は、
前日比 ＋0.1%
前月比 ＋0.7%
前年比 ＋16.2%
で終了しました。
保有主力株ランキング
第1位 日本たばこ産業
第2位 三菱重工業
第3位 日本電信電話
第4位 クラレ
第5位 日本製鉄
第6位 INPEX
第7位 投資法人みらい
第8位 ＭＳ＆ＡＤインシュランス
第9位 百十四銀行
第10位 サンリオ
1月の日銀政策決定会合で昨年7月に続いて金利を上げた日銀。昨年7月の利上げで儲けやすくなった銀行が好決算を発表して、株価も騰がる展開になってきているようです。1月の利上げは更なる好業績になる可能性もあり、3月決算とその先にある9月中間決算などが楽しみになってきました。
特にランキングにも登場する百十四銀行。
株価が1400円の頃に、買い増しした銘柄ですが2月4日に決算発表を控えて期待から、昨日1月31日は年初来高値を付けたようです。昨年11月の第2四半期決算で配当が120円になることが発表されていますが、増配するのかどうか？注目しています。
銀行株は不動産と同じように35年という暗いトンネルを抜けてようやく上昇気流に乗っているという印象ですから楽しみです。